Depósito a plazo: cuánto rinde y qué banco paga más

El depósito a plazo es la inversión más simple que ofrece un banco en Chile: se entrega un monto por un número fijo de días y, al vencimiento, se recibe el capital más un interés conocido desde el primer día. No tiene comisiones de entrada ni de salida, pero el dinero queda inmovilizado hasta el vencimiento. La pregunta que se hace casi todo el que lo contrata es la misma: cuánto rinde y qué banco paga más.

La referencia oficial son las tasas de captación que publica el Banco Central. En septiembre de 2026, los depósitos en pesos de 30 a 89 días pagaron en promedio 4,12% anual, los de 90 días a un año, 4,53%, y los de uno a tres años, 5,26% (Banco Central de Chile, Base de Datos Estadísticos). Con esas tasas, un depósito de $1.000.000 a 30 días gana unos $3.433.

En Chile, los bancos expresan la tasa del depósito en pesos como un porcentaje para 30 días y calculan el interés en forma simple, en proporción a los días. Para pasar de la tasa anual del Banco Central a la del período se divide por 360 y se multiplica por los días. El resultado es una buena aproximación de lo que ofrece el promedio del sistema; cada banco publica su propia tasa, que puede estar por sobre o por debajo.

Fuente: cálculo de Pauta Financiera con las tasas promedio de captación en pesos de septiembre de 2026 del Banco Central de Chile, Base de Datos Estadísticos (30 a 89 días para el plazo de 30 días; 90 días a un año para el resto). Interés simple, base 360 días, antes de impuestos.

Si en vez de un depósito a 360 días se renueva uno a 30 días doce veces seguidas, reinvirtiendo los intereses y suponiendo que la tasa no cambia, el resultado es de unos $41.987, algo menos que los $45.300 del plazo largo. A cambio, el dinero queda disponible cada mes. La tabla siguiente repite el cálculo para otros montos; usa el buscador para encontrar el tuyo.

Las tasas de captación siguen muy de cerca a la tasa de política monetaria del Banco Central, que está en 4,50% desde inicios de 2026. Por eso se movieron tanto en los últimos años: en diciembre de 2020, con la tasa de política en su mínimo, un depósito de 30 a 89 días pagaba 0,43% anual y $1.000.000 a 30 días ganaba unos $358; en diciembre de 2022, en pleno ciclo de alzas, la tasa llegó a 11,10% y el mismo depósito ganaba unos $9.250.

El rendimiento real: descontar la inflación

Lo que importa al final es cuánto poder de compra se gana. En septiembre de 2026 el IPC subió 4,1% en doce meses, según el INE. Un depósito en pesos a un año al 4,53% deja así una ganancia real de apenas 0,4%, y uno renovado a 30 días queda prácticamente empatado con la inflación. Quien quiere protegerse de una inflación mayor puede optar por un depósito reajustable en UF, que paga la variación de la UF más una tasa: en septiembre de 2026 los de 90 días a un año pagaron 0,34% sobre la UF, según el Banco Central.

¿En pesos o en UF? Un ejemplo con números

En el cuadro del Banco Central, los depósitos reajustables en UF parten en 90 días. Con las tasas de septiembre de 2026, un depósito en pesos a un año paga 4,53% y uno en UF de 90 días a un año paga la variación de la UF más 0,34%. Según un cálculo propio, ambos rinden lo mismo si la inflación de los doce meses siguientes es de alrededor de 4,2%: con una inflación mayor gana el depósito en UF; con una menor, el depósito en pesos. Es una apuesta sobre la inflación futura, no una ganancia segura.

Otro punto a decidir es qué pasa al vencimiento. El depósito fijo se paga en la fecha pactada y el dinero queda disponible; el renovable se reinvierte solo por el mismo plazo si no se retira ese día, a la tasa vigente en ese momento. En ambos casos el dinero queda comprometido hasta el vencimiento, por lo que conviene no depositar a plazo el fondo que se podría necesitar de un día para otro.

No hay una respuesta fija: cada banco cambia su tasa varias veces al mes según su necesidad de fondos, el monto y el canal (en línea o en sucursal). Por eso Pauta Financiera no publica un ranking con tasas que podrían estar desactualizadas al día siguiente. Lo que sí se puede hacer es comparar en pocos minutos, con un método:

• Simula en el sitio de cada banco el mismo monto y el mismo plazo, y anota la tasa del período, el interés en pesos y la fecha de la consulta.
• Compara contra el promedio del sistema. Si un banco ofrece menos que el 4,12% anual (unos $3.433 por millón a 30 días) que pagó en promedio el sistema en septiembre de 2026, probablemente haya una mejor opción.
• Revisa si la tasa es promocional, solo para clientes nuevos, solo en línea o con un monto mínimo.
• Elige entre renovable y fijo. El renovable se reinvierte solo al vencimiento a la tasa vigente ese día, que puede ser menor.
• Verifica que la institución esté fiscalizada por la CMF, que publica en su sitio la lista de bancos y cooperativas autorizados.

Los volúmenes muestran que la mayoría de los chilenos prefiere plazos cortos. Solo en septiembre de 2026 se abrieron depósitos en pesos por $18,3 billones a 30-89 días, frente a $4,3 billones a plazos de 90 días a un año y $1,5 billones a uno a tres años (Banco Central de Chile, Base de Datos Estadísticos, flujos en miles de millones de pesos que incluyen a personas y empresas).

Sirve para dinero que tiene una fecha de uso conocida: el pie de una vivienda, el pago de un permiso de circulación o un fondo de emergencia escalonado. Quien está ahorrando para comprar puede ver cuánto sería el dividendo con las tasas hipotecarias de hoy y calcular cuánto pie le conviene juntar.

Un depósito no sirve, en cambio, para financiar deudas caras: ningún depósito compensa el costo de un crédito de consumo, que promedió 14,53% anual en septiembre de 2026, como explicamos en cómo comparar tasas y CAE entre bancos.

Y si hay cuotas atrasadas, la prioridad es ponerse al día antes de ahorrar: en esta nota contamos cómo salir de Dicom y cuánto deben los chilenos por región.

¿Cuánto rinde un depósito a plazo de $1.000.000 a 30 días?

Con la tasa promedio de 4,12% anual de septiembre de 2026, unos $3.433 antes de impuestos. Cada banco ofrece su propia tasa, así que el resultado puede ser algo mayor o menor.

¿Conviene más un depósito a 30 días o a un año?

A un año la tasa promedio es algo mayor (4,53% contra 4,12% en septiembre de 2026), pero el dinero queda inmovilizado. Si las tasas bajan, el plazo largo asegura la tasa; si suben, el corto permite renovar a una mejor.

¿El depósito a plazo le gana a la inflación?

Por poco. Con el IPC en 4,1% a doce meses en septiembre de 2026, un depósito en pesos a un año al 4,53% deja una ganancia real cercana a 0,4%. Los depósitos en UF protegen de la inflación, pero pagan una tasa baja sobre la UF.

¿Dónde veo las tasas de cada banco?

En el simulador de depósitos a plazo del sitio web de cada banco o cooperativa, que muestra la tasa vigente del día para el monto y plazo elegidos. Anota la fecha: las tasas cambian con frecuencia.

Aviso: esta información es periodística y educativa, no una recomendación financiera. Revisa las condiciones y el costo total (CAE) con la institución antes de contratar.